制限付株式交付について知っておくべきこと

あなたが会社から加入または保持のインセンティブとして制限付き株式付与（制限付き株式ユニットまたはRSUと呼ばれることが多い）を受け取るのに十分幸運であるならば、あなたはこの利益の基本を理解するべきです。この株式付与の権利確定および価格設定を取り巻く条件は、税務計画および継続的な雇用の決定に影響を与える可能性があります。

制限付き株式単位の付与

雇用主があなたに会社の株式を提供するが、あなたがその株にアクセスしたり収益化したりする能力に制限を加えるとき、それは制限されていると言われます。これらの交付金は、主要な従業員を採用または維持するための手段として、テクノロジー、高成長、および大規模な確立された企業で頻繁に使用されています。

一般的な雇用者の制限

雇用主がこれらの拠出に課す最も一般的な制限は、権利確定と呼ばれるプロセスを通じて実際の株式へのアクセスを遅らせることです。あなたが雇用されて500株の株式を提供されているが、権利確定にはあなたの雇用日から3年が必要とされるシナリオを考えてください。このような状況では、あなたは3年間在庫に触れることができなくなります。あなたが3年の印の前に会社を去るならば、あなたの株は会社に返されます。雇用主が長期にわたって従業員に株式の所有権を譲渡するために使用できるさまざまな形式があります。

あなたの株式ベストの前にあなたが残した場合どうなりますか

この点は冗長性の価値があります。制限付株式ユニットの付与が権利確定する前にあなたが去ると、あなたは株式を取得する能力を失います。この恩恵は本質的にあなたにとって価値がないでしょう。

制限付株式とストックオプションの付与

どちらも権利確定期間があります。違いはその権利確定期間の終わりにあります。ストックオプションが権利確定するとき、あなたは特定の価格（行使価格）で株式を購入するかしないかのオプションがあります。オプションを行使して株式を購入するまで、会社の株式を所有することはありません。あなたがそれを購入するとすぐに、あなたはそれを売ることを含めて、あなたがそれを使ってあなたが望む何でもすることができます。制限付株式報奨が権利確定するとき、あなたはその株式を所有し、そしてあなたはあなたがそれで欲しいものは何でもすることができます。

どちらが良いですか？

この質問に対する答えは「それは依存します」です。一般的に、株価が上昇している場合は、ストックオプションが優先される場合があります。あなたはより高い市場価値で両方を売ることができます、しかし、ストックオプションで、株価があなたが売ることを望んだポイントに達するまで購入にコミットする必要はありませんでした。あるいは、株価が同じであるか下落傾向にある場合、あなたがその株を所有しているので制限付き株が良いかもしれません。行使していないオプションには価値がなく、株価が行使価格を下回っている場合、それらは事実上「水中」と表現されます。株価は、もちろん、ゼロにならない限りいくらか価値があります。

税金に関する考慮事項

あなたが株式を売却したか否かにかかわらず、制限付株式ユニットの付与により権利確定日に税金負債が生じる可能性があります。あなたの特定の賞の税務上の影響に関する最新の規則については、必ず資格のある会計士または弁護士に相談してください。

ボトムライン

あなたがあなたの特定の利益のすべての用語と税の含意を理解することはあなたにとって重要です。オプション付与と制限付株式ユニット付与の両方とも、長期にわたる富創造のための優れた媒体となり得る。しかし、財政上の無料昼食のようなものはありません。これらの雇用主の拠出金を評価する際には、いつ、どのようにして補助金や税金への影響にアクセスするかについて、一定の制限が適用されます。

Art Pettyによる更新